Bir stratejinin geçmiş davranışını dürüstçe inceliyoruz — aşırı-uyum riskini hatırlatarak.
Strateji mercek altında
Bu haftaki mercek incelemesinde SMA Kesişimi 20/50 stratejisini BIMAS (BİM Mağazalar) hissesinin geçmiş verileri üzerinde test ettik. Amaç basit: stratejinin geçmişte nasıl davrandığını mümkün olduğunca dürüst bir biçimde görmek.
İşte karşımıza çıkan tablo:
| Metrik | Değer |
|---|---|
| Toplam getiri | +80,5% |
| Al-Tut getirisi | +27,5% |
| Sharpe oranı | -0.90 |
| Maksimum düşüş | -32,8% |
| İşlem sayısı | 7 |
İlk bakışta dikkat çekici bir sonuç var: aynı dönemde basitçe alıp tutmak +27,5% getiri sağlarken, SMA kesişim stratejisi +80,5% ile Al-Tut yaklaşımının önüne geçmiş. Yalnızca 7 işlemle bu farkı yakalamış olması, stratejinin gürültüye kapılmadan hareket ettiğini gösteriyor.
Öte yandan tablonun tamamına bakmak gerekiyor. -32,8%'lik maksimum düşüş, bu stratejiyle bu hissede ciddi dalgalanmalara katlanmanız gerekebileceğini hatırlatıyor. Negatif Sharpe oranı da risk-ayarlı performansın her dönemde parlak olmadığını gösteriyor. Yani tek bir getiri rakamına bakıp karar vermek yanıltıcı olabilir; buradaki asıl ders, tabloyu bütün olarak okumak.
Dikkat: aşırı-uyum tuzağı
Geçmişe mükemmel uyan bir strateji, geleceği garanti etmez. Parametreleri geçmiş veriye o kadar "oturtursunuz" ki, gerçek piyasada benzer sonuçlar üretme ihtimali zayıflar. İşte bu yüzden FinAI'da bir strateji 'Onaylı' rozetini ancak 6+ ay canlı kağıt-işlem testini geçtikten sonra alır. Tek bir backtest sonucuna bakarak gerçek para ile pozisyon almak risklidir; backtest bir başlangıç noktasıdır, son nokta değil.
Kendi stratejinizi Backtest Laboratuvarında sınayın.